2/2 © Reuters. Pejalan kaki melewati cabang First Republic Bank di Boston, Massachusetts, AS, 13 Maret 2023. REUTERS/Brian Snyder 2/2
Oleh Stefania Spezzati dan Oliver Hirt
(Reuters) – UBS Group AG (ENAM 🙂 sedang dalam diskusi untuk mengambil alih semua atau sebagian dari Credit Suisse, Financial Times melaporkan pada hari Jumat, setelah jalur pendanaan darurat gagal memulihkan kepercayaan investor di bank Swiss yang lebih kecil.
Dewan dua pemberi pinjaman terbesar Swiss akan bertemu secara terpisah selama akhir pekan untuk membahas kesepakatan, kata FT, mengutip beberapa orang yang diberi pengarahan tentang pembicaraan tersebut.
Sebuah sumber yang mengetahui masalah tersebut mengatakan bahwa regulator Swiss mendorong UBS dan Credit Suisse untuk bergabung, tetapi kedua bank tersebut tidak mau melakukannya. Regulator tidak memiliki kekuatan untuk memaksa merger, kata orang tersebut.
Saham Credit Suisse melonjak 9% dalam perdagangan setelah pasar setelah laporan FT. Credit Suisse dan UBS menolak mengomentari laporan tersebut.
Credit Suisse, bank berusia 167 tahun, adalah nama terbesar yang terjerat oleh gejolak pasar akibat runtuhnya pemberi pinjaman AS Silicon Valley Bank dan Signature Bank (NASDAQ:) selama seminggu terakhir, memaksanya untuk mendapatkan $54 miliar di bank sentral pendanaan.
Eksekutif Credit Suisse akan mengadakan pertemuan selama akhir pekan untuk memetakan jalan ke depan bagi bank Swiss yang sakit itu, kata orang-orang yang mengetahui masalah ini sebelumnya.
Dalam tanda terbaru dari masalah yang memuncak, setidaknya empat bank besar termasuk Societe Generale (OTC:) SA dan Deutsche Bank AG (NYSE:) telah membatasi perdagangan mereka yang melibatkan pemberi pinjaman Swiss atau sekuritasnya, menurut lima sumber dengan langsung pengetahuan tentang masalah ini.
“Credit Suisse adalah kasus yang sangat khusus,” kata Frédérique Carrier, kepala strategi investasi di RBC Wealth Management. “Bank sentral Swiss masuk adalah langkah yang diperlukan untuk menenangkan api, tetapi itu mungkin tidak cukup untuk memulihkan kepercayaan pada Credit Suisse, jadi ada pembicaraan tentang tindakan lebih lanjut.”
Upaya panik untuk menopang Credit Suisse datang ketika pembuat kebijakan termasuk Bank Sentral Eropa dan Presiden AS Joe Biden berusaha meyakinkan investor dan deposan bahwa sistem perbankan global aman. Namun kekhawatiran akan masalah yang lebih luas di sektor ini tetap ada.
Sudah minggu ini, bank-bank besar AS harus masuk dengan garis hidup $30 miliar untuk pemberi pinjaman yang lebih kecil, First Republic, sementara bank-bank AS sama-sama mencari rekor likuiditas darurat $153 miliar dari Federal Reserve dalam beberapa hari terakhir.
Itu melampaui level tertinggi sebelumnya selama fase paling akut dari krisis keuangan sekitar 15 tahun yang lalu.
Hal ini mencerminkan “ketegangan pendanaan dan likuiditas pada bank, didorong oleh melemahnya kepercayaan deposan,” kata lembaga pemeringkat Moody’s (NYSE:), yang minggu ini menurunkan prospek sistem perbankan AS menjadi negatif.
Di Washington, fokus beralih ke pengawasan yang lebih besar untuk memastikan bahwa bank – dan para eksekutifnya – bertanggung jawab.
Biden – yang awal pekan ini berjanji kepada orang Amerika bahwa simpanan mereka aman – pada hari Jumat meminta Kongres untuk memberikan otoritas yang lebih besar kepada regulator atas sektor perbankan, termasuk meningkatkan denda yang lebih tinggi, menarik kembali dana dan melarang pejabat dari bank yang gagal, kata pernyataan Gedung Putih.
Sekelompok anggota parlemen Demokrat AS juga meminta regulator dan Departemen Kehakiman untuk menyelidiki peran Goldman Sachs (NYSE:) dalam runtuhnya SVB, kata kantor Perwakilan AS Adam Schiff pada hari Jumat.
MASALAH PASAR BERTAMBAH
Saham perbankan secara global telah terpukul sejak Silicon Valley Bank runtuh, menimbulkan pertanyaan tentang kelemahan lain dalam sistem keuangan yang lebih luas.
Saham Credit Suisse, bank terbesar kedua di Swiss, ditutup turun 8% pada hari Jumat, dengan Morningstar Direct mengatakan Credit Suisse telah melihat lebih dari $450 juta arus keluar bersih dari dana kelolaan AS dan Eropa dari 13 hingga 15 Maret.
Analis, investor, dan bankir berpikir fasilitas pinjaman dari bank sentral Swiss – yang menjadikannya bank global besar pertama yang mengambil jalur darurat sejak krisis keuangan 2008 – hanya memberinya waktu untuk memikirkan apa yang harus dilakukan selanjutnya.
Saham bank regional AS turun tajam pada hari Jumat dan indeks S&P Banks anjlok 4,6%, menjadikan penurunannya selama dua minggu terakhir menjadi 21,5%, kerugian kalender dua minggu terburuk sejak pandemi COVID-19 mengguncang pasar pada Maret 2020.
First Republic Bank (NYSE:) berakhir Jumat turun 32,8%, membawa kerugiannya selama 10 sesi terakhir menjadi lebih dari 80%.
Sementara dukungan dari beberapa nama terbesar di perbankan AS mencegah keruntuhannya minggu ini, investor dikejutkan oleh pengungkapan terlambat First Republic tentang posisi kasnya dan seberapa banyak likuiditas darurat yang dibutuhkannya.
“Tampaknya mungkin kerusakan telah terjadi pada reputasi merek First Republic. (Itu) memalukan karena itu adalah bank yang dikelola dengan baik dan berkualitas tinggi,” kata John Petrides, manajer portofolio di Tocqueville Asset Management.
GRAFIS – Pasar saham First Republic Bank runtuh
https://fingfx.thomsonreuters.com/gfx/mkt/lgpdkjkggvo/Pasted%20image%201678991547543.png
Sebelumnya pada hari Jumat, SVB Financial Group mengatakan telah mengajukan reorganisasi yang diawasi pengadilan, beberapa hari setelah mantan unit perbankan SVB diambil alih oleh regulator AS.
Regulator telah meminta bank yang tertarik untuk membeli SVB dan Signature Bank untuk mengajukan penawaran pada hari Jumat, kata orang yang mengetahui masalah tersebut. Regulator AS bersedia mempertimbangkan untuk meminta pemerintah menahan kerugian di SVB dan Signature Bank jika itu membantu mendorong penjualan, Financial Times melaporkan pada hari Jumat, mengutip orang yang diberi pengarahan tentang masalah tersebut.
Pihak berwenang telah berulang kali mencoba untuk menekankan bahwa gejolak saat ini berbeda dari krisis keuangan global 15 tahun yang lalu karena bank memiliki permodalan yang lebih baik dan dana lebih mudah tersedia – tetapi jaminan mereka sering diabaikan.
Dalam langkah yang tidak biasa, ECB mengadakan pertemuan dewan pengawas ad hoc, yang kedua minggu ini, untuk membahas tekanan dan volatilitas di sektor perbankan.
Pengawas diberi tahu bahwa simpanan stabil di seluruh zona euro dan eksposur ke Credit Suisse tidak material, sumber yang mengetahui isi pertemuan tersebut mengatakan kepada Reuters.
Seorang juru bicara ECB menolak berkomentar.